Fuente:woodmac.com
El 13 de diciembre, los gobiernos del mundo reunidos en las conversaciones sobre el clima COP28 en Dubai acordaron lo que se ha descrito como una declaración "histórica", estableciendo por primera vez el objetivo de abandonar los combustibles fósiles.
Ese objetivo marca un cambio de rumbo para el sistema energético global. El consumo de petróleo, gas y carbón ha ido creciendo y los tres combustibles alcanzaron nuevos máximos históricos en 2023. Pero, al mismo tiempo, la energía renovable ha experimentado un auge. La producción de energía eólica y solar en todo el mundo en 2023 fue aproximadamente un 55% mayor que en 2020.
Cuando los analistas de Wood Mackenzie ofrecieron diez predicciones para 2023 en Energy Pulse hace un año, identificaron algunas de las características clave de este panorama en rápida evolución. Sus predicciones, que destacaban las presiones a la baja sobre los precios de los metales, la fortaleza de la demanda mundial de petróleo, el renovado entusiasmo de las compañías norteamericanas de petróleo y gas por el crecimiento de la producción y el repunte de las instalaciones solares estadounidenses, entre otras, resultaron ser acertadas.
Este año esperamos que algunas de esas tendencias continúen, pero también están surgiendo nuevos problemas. Aquí están nuestras 10 predicciones sobre lo que creemos que serán avances clave en energía y recursos naturales en 2024:
1. Comenzará la desaceleración del crecimiento solar global
Aunque la capacidad solar mundial total seguirá creciendo rápidamente durante la próxima década, el ritmo de crecimiento de las instalaciones anuales comenzará a desacelerarse en 2024 en comparación con las tasas observadas en los últimos años. Si se cumple nuestro pronóstico para 2023, el crecimiento promedio anual de las instalaciones de capacidad en 2019-23 fue del 28 %, incluido un crecimiento del 56 % en 2023. Por el contrario, el crecimiento promedio anual de 2024-28 será aproximadamente cero, incluidos algunos años con contracciones. El crecimiento del mercado solar mundial sigue una curva en S típica. En los últimos años, el crecimiento ha ascendido rápidamente por la parte más pronunciada de la curva. A partir de 2024, la industria habrá superado el punto de inflexión, caracterizado por un patrón de crecimiento más lento. El mercado solar mundial sigue siendo muchas veces mayor que hace unos años, pero es natural que una industria siga este camino de crecimiento a medida que madura.
Actualmente, no todas las regiones se encuentran en el mismo lugar a lo largo de la curva S. África y Oriente Medio, por ejemplo, tienen un largo camino por recorrer antes de alcanzar sus puntos de inflexión del crecimiento. Pero dos mercados importantes están impulsando este patrón de crecimiento global: Asia Pacífico, dominado por China, y Europa.
Michelle Davis – Directora de Energía Solar Global
2. La energía nuclear seguirá ocupando un lugar destacado en la agenda política como solución climática
Una cita que a menudo se atribuye erróneamente a Albert Einstein es que la energía nuclear es "una manera increíble de hervir agua". En realidad, fue acuñado en 1980, después del accidente del reactor de Three Mile Island que ayudó a cambiar el rumbo de la opinión pública contra la energía atómica. Sin embargo, en 2024, la energía nuclear obtendrá un amplio apoyo como solución clave a la crisis energética mundial, por primera vez en más de medio siglo. La energía nuclear ha enfrentado, y aún enfrenta, desafíos de aceptabilidad pública y competitividad económica frente a las energías renovables y la generación de combustibles fósiles. Pero es la única solución plug-and-play sin emisiones de carbono, confiable, despachable, de pequeña huella física y material, para la generación de energía.
Julian Kettle – Vicepresidente, Metales y Minería
3. La evolución del equilibrio entre descarbonización y seguridad de suministro actuará como un freno a las decisiones de inversión en gas y GNL para muchas empresas
Después de la invasión rusa de Ucrania, la industria mundial del gas y el GNL volvió a priorizar la seguridad del suministro. Los usuarios finales firmaron más de 65 millones de toneladas por año de acuerdos de compra y venta de GNL en 2022 y 2023. Las inversiones en nuevo suministro de GNL siempre iban a disminuir en 2024, dada la escala de las inversiones ya realizadas y el reequilibrio esperado del mercado. Pero la COP28 ha añadido nueva incertidumbre a las perspectivas del gas. Como combustible fósil, los gobiernos del mundo pretenden abandonarlo. Pero como "combustible de transición" más ampliamente aceptado, todavía tendrá un papel que desempeñar en la provisión de seguridad energética durante algún tiempo.
Las empresas y los gobiernos tendrán que reconsiderar las inversiones en este contexto cambiante, lo que posiblemente ralentice aún más algunas de ellas. Los participantes de la industria necesitarán realinear sus carteras y estrategias para sortear las contradicciones y la variedad de posibles resultados para la demanda de gas.
Kristy Kramer – Jefa de Consultoría de Gas y GNL
4. Una desaceleración del crecimiento de la producción de petróleo fuera de la OPEP aliviará la presión sobre los países de la OPEP+
Este año, ha habido un gran aumento en la producción de petróleo fuera de la OPEP de alrededor de 2 millones de barriles por día, lo que ha aumentado la presión sobre el grupo OPEP+ para que reduzca su producción y evitar una caída de los precios. El año que viene, esperamos que el crecimiento de los países fuera de la OPEP se desacelere a sólo 0.8 millones de b/d.
El factor más importante en la desaceleración proyectada es nuestra expectativa de una fuerte desaceleración en el crecimiento de la producción de petróleo de Estados Unidos el próximo año, pero otros países, incluido Brasil, también contribuirán. La desaceleración de los países fuera de la OPEP aliviará la presión que la OPEP+ ha enfrentado en 2023. Entre las advertencias de esta opinión: un aumento de la productividad estadounidense (ver más abajo).
Ann-Louise Hittle– Jefe de Macro Aceites
5. Los productores estadounidenses de petróleo y gas harán más con menos
La historia macro más importante de la industria del petróleo y el gas de Estados Unidos el próximo año podría ser que las ganancias en eficiencia se niegan a estabilizarse. Se espera que el gasto total de capital en los 48 estados contiguos caiga en 2024, por segundo año consecutivo. Pero, al mismo tiempo, la producción total de petróleo y gas de los 48 estados inferiores seguirá aumentando poco a poco, estableciendo nuevos récords para cada uno. El movimiento silencioso en el número de plataformas se verá más que compensado por la mejora continua en las velocidades de perforación y los tiempos de ciclo de las plataformas, las eficiencias de terminación y la mejora en la ejecución del proyecto. Todo esto sirve como recordatorio de cuán magro y mezquino se ha vuelto el esquisto estadounidense.
Robert Clarke – Vicepresidente de Investigación Upstream
6. Una gran exploración y producción estadounidense podría fusionarse con una gran exploración y producción internacional
El modelo exclusivo de empresas de exploración y producción centradas geográficamente ha perdido su brillo desde que los inversores comenzaron a rechazar el crecimiento de la producción en favor de las distribuciones de efectivo. Las fusiones y adquisiciones a gran escala apuntan cada vez más a la diversificación, a medida que las empresas buscan construir plataformas financieras resilientes. La internacionalización es el siguiente paso lógico en esta estrategia. La fortaleza de las acciones de los compradores estadounidenses será un atractivo para los objetivos extranjeros, ayudando a concretar acuerdos.
Greig Aitken – Director de Investigación Corporativa
7. Los FID del proyecto de hidrógeno seguirán sesgándose hacia el azul
Las ambiciones de hidrógeno con bajas emisiones de carbono en todo el mundo, reflejadas en las políticas gubernamentales y el desarrollo de proyectos corporativos, son bastante notables. Al igual que una cartera de proyectos globales de 108-mtpa que se inclina en un 80% hacia el hidrógeno verde, elaborado a partir de agua electrolizada. Sin embargo, el ritmo de maduración de proyectos de hidrógeno para electrolizadores seguirá siendo lento mientras los desarrolladores luchan por superar obstáculos clave.
Dos de los desafíos más importantes que enfrentarán los proyectos de hidrógeno verde son lograr costos competitivos y asegurar compromisos firmes por parte de los compradores. Los proyectos con contrapartes creíbles y aquellos que apuntan al hidrógeno como materia prima en aplicaciones existentes tienen más probabilidades de seguir adelante. Aquellos que apuntan a nuevas aplicaciones tendrán dificultades para alcanzar costos que compitan con los combustibles fósiles tradicionales. Los proyectos de hidrógeno azul también avanzarán lentamente a lo largo del ciclo de desarrollo del proyecto, pero más lograrán FID a medida que se beneficien de una economía competitiva y de una escalación más rápida.
Melany Vargas – Jefa de Consultoría de Hidrógeno
8. Las compensaciones de carbono recuperarán impulso, contra todo pronóstico
El mercado voluntario de carbono se encontraba en una encrucijada en 2023, con las actividades del mercado estancadas por la pérdida de confianza y los compradores ansiando claridad. La COP28 no pudo llegar a un acuerdo sobre el Artículo 6 y el sentimiento del mercado volvió a sufrir frustración. La situación parece grave, pero hay razones para creer que podría ser la oscuridad antes del amanecer. Los compradores están tomando conciencia y eliminando del mercado las compensaciones de baja calidad. En ausencia de una supervisión centralizada por parte de la ONU, los órganos de gobernanza independientes están estableciendo directrices y ofreciendo claridad. Y los programas de compensación están trabajando arduamente para evolucionar. Esperamos ver los resultados de estos esfuerzos en 2024.
Elena Belletti – Directora Global de Investigación del Carbono
9. Las nuevas tecnologías de captura de carbono finalmente entrarán a escala comercial
En 2024, los nuevos proyectos CCUS ya no serán dignos de mención en sí mismos. Realizamos un seguimiento de hasta 100 proyectos a escala comercial, de los cuales 50 tienen buenas posibilidades de progresar. Lo nuevo, sin embargo, es la tan esperada transición de tecnologías novedosas de la escala piloto a la escala comercial. En 2024 se implementarán plenamente por primera vez nuevas técnicas para capturar dióxido de carbono, como la modularización, la adsorción de sólidos y el bioreciclaje. Estas prometen una menor intensidad energética y reducciones de costos de hasta un 50% en comparación con los métodos actuales. Si tiene éxito, se reducirán las barreras para los emisores en industrias pesadas vitales como la del cemento y la química. Y las empresas de tecnología pueden esperar una avalancha de pedidos.
Mhairidh Evans – Jefe de Investigación CCUS
10. La geoingeniería se convertirá en un tema candente
En las conclusiones del primer Balance Global en la COP28, los países reconocieron que el presupuesto global de carbono restante se está reduciendo rápidamente, con el riesgo de sobrepasar el objetivo de 1,5 grados. Eso significa que será necesario eliminar o capturar y almacenar cientos de miles de millones de toneladas de dióxido de carbono para que el mundo vuelva a encaminarse hacia un calentamiento de no más de 1,5 grados para 2100.
Se pueden utilizar técnicas de geoingeniería para mejorar la capacidad de absorción de carbono del planeta y reflejar la luz solar de regreso al espacio, ayudando a mantener la Tierra fresca. Por ejemplo, se pueden liberar aerosoles u otras sustancias químicas a unos pocos kilómetros de altura en la atmósfera, reflejando así más luz solar lejos de la superficie del planeta. Creo que en 2024, los gobiernos y las instituciones científicas se reunirán para estudiar este fascinante tema más profundamente y discutir los pros y los contras de abordarlo.
Prakash Sharma – Vicepresidente, Escenarios y Tecnologías
Eso es todo de mi parte y del resto del equipo de Energy Pulse para 2023. Muchas gracias a todos por leer este año. Que tengas unas buenas vacaciones y volveremos en 2024.
